[摘　要]外幣利率市場(chǎng)化將給我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)釣方方面面帶來(lái)機(jī)遇和挑戰(zhàn)，其對(duì)稅收帶來(lái)的影響也會(huì)是多方面的。針對(duì)現(xiàn)行稅制、相關(guān)經(jīng)濟(jì)稅源及征管等方面受到的沖擊，建議積極展開(kāi)相關(guān)課題的調(diào)查研究；密切關(guān)注經(jīng)濟(jì)稅源的變化情況；建立和完善相關(guān)稅收制度；盡快出臺(tái)與利率市場(chǎng)化相適應(yīng)的稅收管理方式和手段；加強(qiáng)與國(guó)內(nèi)外金融部門(mén)之間的聯(lián)系；不斷提高征管人員的素質(zhì)。

　　[關(guān)鍵詞]外幣利率市場(chǎng)化；經(jīng)濟(jì)稅源；外幣融資渠道；外幣營(yíng)運(yùn)環(huán)境

　　利率是貨幣資本的價(jià)格，利率市場(chǎng)化就是強(qiáng)調(diào)市場(chǎng)在利率決定中的基礎(chǔ)作用，由市場(chǎng)的供求狀況來(lái)決定利率水平，實(shí)現(xiàn)資金的最優(yōu)配置。2000年9月21日，我國(guó)外幣利率管理機(jī)制實(shí)施了一項(xiàng)重大改革，金融機(jī)構(gòu)外幣貸款及大額存款利率完全放開(kāi)，小額外幣存款利率由銀行業(yè)協(xié)會(huì)制定，各金融機(jī)構(gòu)統(tǒng)一執(zhí)行。這一改革標(biāo)志著我國(guó)利率管理在市場(chǎng)化、國(guó)際化方面邁出了扎實(shí)、關(guān)鍵的一步。外幣利率市場(chǎng)化的改革，將給我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的方方面面帶來(lái)機(jī)遇和挑戰(zhàn)。稅收作為社會(huì)經(jīng)濟(jì)的重要領(lǐng)域之一，利率放開(kāi)對(duì)其帶來(lái)的影響也會(huì)是多方面的。本文試予以分析且提出若干對(duì)策建議。

　　一、外幣利率市場(chǎng)化對(duì)稅收的影響

　　長(zhǎng)期以來(lái)，我國(guó)的利率管理采取行政管理模式，利率一直由國(guó)家來(lái)確定，而非通過(guò)市場(chǎng)和價(jià)值規(guī)律來(lái)確定，利率的市場(chǎng)化嚴(yán)重滯后，與經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的市場(chǎng)化趨勢(shì)很不協(xié)調(diào)，已成為推進(jìn)金融市場(chǎng)乃至整個(gè)市場(chǎng)化進(jìn)程的主要障礙。當(dāng)前利率市場(chǎng)化改革的目標(biāo)是要建立以貨幣市場(chǎng)利率為中介，由市場(chǎng)供求決定金融機(jī)構(gòu)存貸款利率水平的市場(chǎng)利率體系和形成機(jī)制。由于外幣利率比人民幣利率更加貼近國(guó)際金融市場(chǎng)，我國(guó)選取這個(gè)中間地帶作為改革的突破口。外幣利率市場(chǎng)化改革的實(shí)施無(wú)疑會(huì)對(duì)我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)各方面產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響。就稅收而言，其影響將主要體現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)稅源、稅收制度、征收管理等方面。

　?。ㄒ唬┫嚓P(guān)經(jīng)濟(jì)稅源變動(dòng)

　　外幣利率市場(chǎng)化后，受金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)和存貸利率變動(dòng)的影響，我國(guó)的金融保險(xiǎn)服務(wù)、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、招商引資、投資理財(cái)?shù)阮I(lǐng)域?qū)⒊尸F(xiàn)出新的發(fā)展態(tài)勢(shì)，各種新老稅源發(fā)生增減變動(dòng)，由此帶來(lái)相關(guān)行業(yè)稅收收入規(guī)模和結(jié)構(gòu)的變化。

　　1.銀行外幣業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)和重組影響金融企業(yè)營(yíng)業(yè)稅和所得稅收入。這次利率改革對(duì)金融業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的影響最直接。從長(zhǎng)期來(lái)看，外幣利率市場(chǎng)化為國(guó)內(nèi)銀行業(yè)帶來(lái)了發(fā)展機(jī)遇和競(jìng)爭(zhēng)壓力。外幣利率隨國(guó)際貨幣市場(chǎng)利率變化浮動(dòng)，將有利于外幣資金的期限、成本、風(fēng)險(xiǎn)等因素的最佳組合，調(diào)動(dòng)銀行開(kāi)發(fā)貸款需求的積極性，積極開(kāi)拓海外金融市場(chǎng)，進(jìn)一步調(diào)整商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。利率市場(chǎng)化創(chuàng)造的競(jìng)爭(zhēng)氛圍，也迫使商業(yè)銀行引入先進(jìn)的經(jīng)營(yíng)管理技術(shù)方式和手段，強(qiáng)化服務(wù)意識(shí)，實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)營(yíng)，使自身運(yùn)作更企業(yè)化。這些都促使整個(gè)金融業(yè)在改革和競(jìng)爭(zhēng)中得到發(fā)展，來(lái)自金融領(lǐng)域的營(yíng)業(yè)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、所得稅等穩(wěn)中趨升。從近期來(lái)看，在外幣利率放開(kāi)初期，各家商業(yè)銀行會(huì)互相競(jìng)爭(zhēng)吸引外幣存款，對(duì)外幣存款產(chǎn)生強(qiáng)大的需求，主要外幣存款利率將會(huì)有一定程度的上揚(yáng)，致使銀行經(jīng)營(yíng)成本加大。加上我國(guó)外幣貸款市場(chǎng)還未真正啟動(dòng)，外幣貸款利率已經(jīng)處于較低水平，外幣貸款利率不會(huì)出現(xiàn)市場(chǎng)化的明顯波動(dòng)，尤其不會(huì)出現(xiàn)上揚(yáng)。在這種供需不平衡的情況下，銀行外幣業(yè)務(wù)的獲利空間將有所縮小，致使金融企業(yè)源自于外幣業(yè)務(wù)的所得稅在一定時(shí)期內(nèi)減收。同時(shí)，外幣利率市場(chǎng)化后，由于各家商業(yè)銀行實(shí)力、信用度、服務(wù)、電子化程度、客戶群的不一樣，各銀行采取的利率標(biāo)準(zhǔn)也不一樣，綜合實(shí)力較強(qiáng)的商業(yè)銀行將使存款利率略低一點(diǎn)，實(shí)力較弱的商業(yè)銀行可能用高利率吸引儲(chǔ)戶，導(dǎo)致部分外幣資金在銀行與中小銀行間重新配置，各銀行外幣業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)獲利程度不一，所繳納的營(yíng)業(yè)稅和所得稅將出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性調(diào)整，源于中小銀行的稅收比重有所加大，但近期不很明顯。

　　2.外幣融資渠道的拓寬將增加部分企業(yè)稅收。在融資方面，外幣利率的市場(chǎng)化，為企業(yè)帶來(lái)嶄新的資本運(yùn)營(yíng)課題。由于獲取外幣貸款的機(jī)會(huì)增多，企業(yè)在貸款利率上將變被動(dòng)為主動(dòng)，盡可能選擇利率較低的銀行申請(qǐng)，降低企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成本會(huì)直接提高企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效率和競(jìng)爭(zhēng)能力，從而對(duì)稅收增長(zhǎng)有利。其中最大的受益者是高科技企業(yè)和私營(yíng)企業(yè)。此前，由于這些企業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)很高，私營(yíng)企業(yè)融資貸款的資產(chǎn)抵押率遠(yuǎn)低于國(guó)有企業(yè)，高科技企業(yè)一般都沒(méi)有多少固定資產(chǎn)可供抵押，為獲得足額的外幣貸款，企業(yè)寧愿多付點(diǎn)利息。但政策規(guī)定中小企業(yè)貸款利率僅能在基數(shù)上浮動(dòng)20％～30％，事實(shí)上不允許銀行按高風(fēng)險(xiǎn)高利率發(fā)放貸款，無(wú)法按價(jià)值規(guī)律優(yōu)化資源配置。外幣利率市場(chǎng)化后，高科技企業(yè)、私營(yíng)企業(yè)融資渠道將得到拓展，由此帶動(dòng)相關(guān)產(chǎn)業(yè)的迅速發(fā)展，促進(jìn)增值稅、企業(yè)所得稅的增長(zhǎng)。

　　3.外幣營(yíng)運(yùn)環(huán)境優(yōu)化使涉外稅收將持續(xù)增長(zhǎng)。由于外幣利率市場(chǎng)化是任何一個(gè)在國(guó)際上尋求資本平衡的企業(yè)必需的環(huán)境，此次外幣利率放開(kāi)提供了一個(gè)明確的信號(hào)，我國(guó)的外幣經(jīng)營(yíng)環(huán)境將會(huì)逐步寬松。這無(wú)疑會(huì)增強(qiáng)我國(guó)對(duì)外企和外資的吸引力，帶來(lái)新一輪的投資、引進(jìn)和創(chuàng)辦外資企業(yè)的熱潮，外商設(shè)立、收購(gòu)、兼并、承包國(guó)內(nèi)的工商企業(yè)的積極性增加，金融領(lǐng)域?qū)⒂写罅客赓Y銀行、保險(xiǎn)公司涉足，國(guó)內(nèi)資源與國(guó)際資本結(jié)合與轉(zhuǎn)化的程度進(jìn)一步加快，使得這些領(lǐng)域的涉外稅收有大幅度增長(zhǎng)。

　　4.企業(yè)所得稅和存款利息個(gè)人所得稅相應(yīng)增加。本次外幣利率改革后，300萬(wàn)美元以上或等值其他外幣的大額定期存款，其利率水平由金融機(jī)構(gòu)與客戶協(xié)商確定，這給擁有大量外幣的企業(yè)、個(gè)人提供了更多的資本增值機(jī)會(huì)，他們?cè)趯?duì)銀行存款利率的選擇上變被動(dòng)為主動(dòng)，盡可能選擇利率較高的銀行或轉(zhuǎn)換外幣存款類型，增加存款利息收入?；钇诖婵睢⑼ㄖ婵詈?00萬(wàn)美元或等值其他外幣以下的小額定期存款利率雖未完全放開(kāi)，但已改由銀行業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)一制定。由于銀行業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)外幣利率變動(dòng)的反應(yīng)比人民銀行敏捷，今后外幣利率變動(dòng)將基本上與國(guó)際市場(chǎng)保持同步，外幣利率漲跌頻率和幅度較前增大，這不僅能阻止民間外幣資本外流，而且能調(diào)動(dòng)企業(yè)與個(gè)人理財(cái)?shù)姆e極性，使他們追蹤外幣利率強(qiáng)弱的市場(chǎng)變化，通過(guò)炒買(mǎi)外匯，主動(dòng)選擇高利率幣種，以期獲得更高的資產(chǎn)綜合收益水平。這樣，企業(yè)和個(gè)人從外幣存款中獲得的利息收入總體上增多，使得企業(yè)所得稅和存款利息個(gè)人所得稅相應(yīng)增加。

　　5.城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加、印花稅等小稅種將隨著增值稅和營(yíng)業(yè)稅的增長(zhǎng)而增長(zhǎng)。外幣利率市場(chǎng)化后，相關(guān)行業(yè)增值稅、營(yíng)業(yè)稅的增多，附同帶征的城建稅、教育費(fèi)附加也會(huì)隨著增長(zhǎng)。而且，隨著銀行與企業(yè)個(gè)人之間的借貸款業(yè)務(wù)增多，合同的使用將更加頻繁，印花稅也會(huì)隨著增長(zhǎng)。另外，外匯市場(chǎng)投資和保險(xiǎn)市場(chǎng)的進(jìn)一步活躍，將帶來(lái)相關(guān)營(yíng)業(yè)稅的增長(zhǎng)。

　?。ǘ┈F(xiàn)行稅制受到挑戰(zhàn)

　　外幣利率市場(chǎng)化，也使我國(guó)現(xiàn)行稅制的一些缺陷顯露出來(lái)。首先，現(xiàn)行稅制在總體上與市場(chǎng)化改革方向要求不符。此次外幣利率放開(kāi)提供了一個(gè)明確的信號(hào)，我國(guó)將循著先外幣后本幣、先貸款后存款、先農(nóng)村后城市、先大額后小額的思路，逐漸放開(kāi)對(duì)銀行業(yè)利率的管制，加快內(nèi)資銀行商業(yè)化的進(jìn)程，實(shí)現(xiàn)與國(guó)際市場(chǎng)的接軌。但作為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展重要體制條件之一的稅收制度，卻沒(méi)有作相應(yīng)的調(diào)整，與金融國(guó)際化、市場(chǎng)化的要求差距很大，延誤了金融改革的進(jìn)程。表現(xiàn)為內(nèi)外稅制不統(tǒng)一，多數(shù)外資銀行外幣業(yè)務(wù)的所得稅率僅為15％，自注冊(cè)登記之日起5年內(nèi)免征營(yíng)業(yè)稅，且無(wú)需繳納城市維護(hù)建設(shè)稅，實(shí)際上享受超國(guó)民待遇，使內(nèi)資銀行處于不公平的競(jìng)爭(zhēng)地位，影響了民族金融業(yè)的發(fā)展。其次，部分具體稅制規(guī)定不再適用。例如，按我國(guó)現(xiàn)行企業(yè)所得稅法規(guī)定，在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)，納稅人向各類銀行借款所發(fā)生的利息支出，允許據(jù)實(shí)扣除；向非金融機(jī)構(gòu)借款發(fā)生的利息支出，對(duì)不高于按照各類金融機(jī)構(gòu)同類、同期貸款利率計(jì)算的部分，準(zhǔn)予扣除，對(duì)高出部分，不得扣除。這些規(guī)定在外幣利率市場(chǎng)化的情況下已很難適用。因?yàn)橥鈳爬适袌?chǎng)化條件下，人民銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的外幣貸款利率完全放開(kāi)，企業(yè)所獲得的外幣貸款的利率，會(huì)因不同銀行、不同幣種和檔期、不同金額而異，沒(méi)有統(tǒng)一的基準(zhǔn)，使企業(yè)向非金融機(jī)構(gòu)借款利息的稅前扣除范圍和限額失去了參照，事實(shí)上無(wú)法執(zhí)行。

　?。ㄈ┒愂照鞴艽嬖诶щy

　　外幣利率市場(chǎng)的放開(kāi)，給稅務(wù)部門(mén)的稅收征管帶來(lái)了難題。一是外幣利率放開(kāi)后，銀行外幣存貸款業(yè)務(wù)將加大靈活性，每筆吸儲(chǔ)放貸的收益與成本可能不相同，使得稅務(wù)部門(mén)對(duì)銀行外幣業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入的確定、成本和收益的核實(shí)變得相當(dāng)棘手，稅收管理的難度增大。二是每筆外幣貸款利率的不確定性，既給借款企業(yè)虛增利息支出并在稅前扣除以可乘之機(jī)，也給銀行與企業(yè)、企業(yè)與企業(yè)之間通過(guò)私下壓低或抬高利率轉(zhuǎn)移利潤(rùn)來(lái)偷逃所得稅款提供了可能。三是利率放開(kāi)后企業(yè)、居民手中的外幣資金將頻繁流人流出，由于目前稅務(wù)部門(mén)對(duì)納稅人的外幣資金的流通和運(yùn)作缺乏有效監(jiān)控措施，無(wú)法掌握納稅人的經(jīng)營(yíng)情況和涉稅信息，稅收征管將處于更被動(dòng)狀態(tài)。

　　二、對(duì)策與建議

　　面對(duì)外幣利率市場(chǎng)化的形勢(shì)，當(dāng)前各級(jí)稅務(wù)部門(mén)要針對(duì)外幣利率市場(chǎng)化的政策動(dòng)向，積極展開(kāi)相關(guān)課題的調(diào)查研究，同時(shí)盡早采取應(yīng)對(duì)措施，努力在市場(chǎng)化進(jìn)程中爭(zhēng)取稅收工作的主動(dòng)。

　?。ㄒ唬┮芮嘘P(guān)注經(jīng)濟(jì)稅源的變化情況。建立更規(guī)范的稅源調(diào)查制度，形成定期綜合調(diào)查與分類調(diào)查相結(jié)合的稅源調(diào)查工作機(jī)制，根據(jù)外幣利率市場(chǎng)化過(guò)程中出現(xiàn)的新老稅源的增減變動(dòng)和發(fā)展趨勢(shì)，制定促產(chǎn)增收的政策，積極培育新的稅收增長(zhǎng)點(diǎn)；同時(shí)及時(shí)修訂和分解稅收計(jì)劃，在日常征管中加強(qiáng)稅源監(jiān)控，規(guī)范金融企業(yè)營(yíng)業(yè)稅、所得稅、存款利息所得稅的管理，挖掘稅收增長(zhǎng)潛力，做到應(yīng)收盡收。

　?。ǘ┮⒑屯晟葡嚓P(guān)的稅收制度。一方面，應(yīng)借鑒國(guó)外成功經(jīng)驗(yàn)，盡快建立既順應(yīng)利率市場(chǎng)化進(jìn)程又兼顧我國(guó)國(guó)情的金融行業(yè)稅收制度，進(jìn)一步優(yōu)化稅制環(huán)境。如盡快統(tǒng)一內(nèi)外資金融企業(yè)的所得稅率和營(yíng)業(yè)稅率，對(duì)外資銀行同樣征收城市維護(hù)建設(shè)稅，規(guī)范各種優(yōu)惠政策，既保證外資銀行的無(wú)差別待遇和國(guó)民待遇，又使內(nèi)外資銀行按照同樣的規(guī)則進(jìn)行平等競(jìng)爭(zhēng)，實(shí)現(xiàn)資金的有效配置。另一方面，重新規(guī)范企業(yè)利息支出的稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)，可考慮不管企業(yè)從金融機(jī)構(gòu)還是非金融機(jī)構(gòu)取得貸款，都執(zhí)行由國(guó)家稅務(wù)總局每年年初參照市場(chǎng)行情制定與公布的貸款利率扣除標(biāo)準(zhǔn)。

　　（三）要盡快研究出臺(tái)與利率市場(chǎng)化特點(diǎn)相適應(yīng)的稅收管理方式和手段。隨著外幣利率的市場(chǎng)化，金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)的經(jīng)營(yíng)方式和資金流動(dòng)出現(xiàn)新的變化，這對(duì)稅務(wù)機(jī)關(guān)的征收管理提出了更高的要求，稅收征管方式必須及時(shí)跟進(jìn)。第一，要盡快研究出對(duì)利率市場(chǎng)化環(huán)境下的金融、企業(yè)的征稅辦法，堵塞稅收漏洞。第二，盡快建立對(duì)企業(yè)、公司以至個(gè)人外幣資金流通狀況和運(yùn)作情況的有效社會(huì)監(jiān)控系統(tǒng)，構(gòu)建以電子監(jiān)控為主的先進(jìn)征管手段體系，提高稅收征管效率。

　?。ㄋ模┮訌?qiáng)與國(guó)內(nèi)外金融部門(mén)之間的聯(lián)系。一是要盡可能與國(guó)際金融組織建立聯(lián)系，密切關(guān)注和跟蹤國(guó)際市場(chǎng)上的利率變化情況，準(zhǔn)確預(yù)測(cè)和判斷國(guó)內(nèi)利率市場(chǎng)的走向，為金融領(lǐng)域的稅收收入和管理工作增強(qiáng)預(yù)見(jiàn)性和主動(dòng)性。二是加強(qiáng)與人民銀行和銀行業(yè)協(xié)會(huì)的工作協(xié)調(diào)，定期獲取外幣利率水平的調(diào)整等涉稅資訊，以采取相應(yīng)的稅收征管措施。

　?。ㄎ澹┮粩嗵岣叨愂照鞴苋藛T的素質(zhì)。各級(jí)稅務(wù)部門(mén)要跟上利率市場(chǎng)化和國(guó)際化的步伐，加快稅務(wù)人員觀念與知識(shí)的更新，培養(yǎng)一批懂經(jīng)濟(jì)、懂金融、懂法律的復(fù)合型稅收管理人才。