我國新企業(yè)會計準則出臺后的研究，較多的集中在公允價值、盈余管理和與國際準則的比較等方面，而對會計目標、財務(wù)信息質(zhì)量和財務(wù)列報等相對較少。本文試圖通過展示謹慎性原則的發(fā)展歷程，剖析謹慎性原則的經(jīng)濟實質(zhì)，并立足于中國國情，從會計確認、計量兩方面探討謹慎性原則的運用，揭示遵循謹慎性原則對提高會計信息決策有用性的重要意義。

　　一、謹慎性概念的起源與發(fā)展

　　在西方會計文獻中，經(jīng)常用來表達“面對不確定性所持有的態(tài)度”的詞有兩個：conservatism和 prudence。我國的會計學(xué)者一般把它們相應(yīng)地譯為“穩(wěn)健、謹慎”。盡管這兩個詞在詞義上有細微差別（穩(wěn)健，也稱保守，強調(diào)對風(fēng)險的較高預(yù)期；謹慎，也稱審慎，強調(diào)對風(fēng)險的適度預(yù)期），但早期會計文獻沒有做出詳細區(qū)分，而都統(tǒng)一為：對待會計中的不確定性，應(yīng)持小心、謹慎、傾向于悲觀的態(tài)度，也即在會計處理時，認為風(fēng)險發(fā)生的可能性要大于不發(fā)生的可能性。

　　據(jù)調(diào)查，影響財務(wù)會計信息可理解性的前三位因素為，財務(wù)會計的專業(yè)性、措辭的通俗程度以及使用者的前導(dǎo)知識（陳今池，1998）。由于“謹慎性”和“穩(wěn)健性”之間存在客觀差異，必然會降低會計信息的可理解性，統(tǒng)一措辭顯得尤為重要。隨著會計研究的不斷發(fā)展，對“謹慎性”與“穩(wěn)健性”的爭論開始逐步趨于一致，大量的文獻檢索和實地調(diào)研從限度分析（孫寶成，1995）和措辭偏好（孫錚，2005）等方面都支持采用“謹慎性”的說法。

　　對謹慎性概念的界定，Basu (1997)在其實證研究中將其表述為，“會計師確認利得等好消息時所要求的可驗證程度要比確認損失等壞消息高”。所謂謹慎性是對利得和損失的可驗證程度的非對稱性狀態(tài)；對利得和損失的可驗證的差異性越大，就越謹慎。謹慎性會計處理結(jié)果，是對凈資產(chǎn)的持續(xù)低估。我國學(xué)者陳今池（1998）認為：“謹慎性原則是指某項經(jīng)濟業(yè)務(wù)有幾種會計處理方法可供挑選時，應(yīng)當選用對業(yè)主產(chǎn)權(quán)產(chǎn)生樂觀影響最小的那種方法。”湯云為（2001）則進一步將謹慎性原則，明確為選擇對本期凈資產(chǎn)及利潤較為不利的方法或金額。“ 我國新企業(yè)會計準則基本準則第18條強調(diào)”應(yīng)有的謹慎“，即應(yīng)對可能發(fā)生的風(fēng)險進行科學(xué)合理的預(yù)期，既不夸大也不回避，保證會計信息的”真實、公允“。這一提法既符合人們對風(fēng)險預(yù)期的認知心理，又規(guī)范了會計術(shù)語的準確表達。

　　二、謹慎性原則的發(fā)展與應(yīng)用

　�。ㄒ唬﹪�外文獻綜述方面

　　謹慎性原則最早可追溯至中世紀托管人解脫其受托責任所采取的策略：不預(yù)計托管財產(chǎn)的增值。在19世紀后期的英格蘭，一些審計人員在企業(yè)破產(chǎn)后常受到投資者的起訴，大部分訴訟的原因，是因為審計人員對高估資產(chǎn)和收益的財務(wù)報告提供了無保留意見的審計報告。這一點被美國會計學(xué)家謝菲爾德在本世紀初注意到，從而拉開了美國的會計界討論謹慎性原則的序幕。而對謹慎性原則的普遍關(guān)注，則是在 20 世紀 30年代的大危機之后，人們認識到大危機之前粉飾會計報表（主要表現(xiàn)為浮夸利潤）的泛濫，導(dǎo)致了各方面對經(jīng)濟的”盲目“樂觀，是引發(fā)大危機的一個重要原因，至此謹慎思想的地位得以確立（李軍，2006）。國外文獻對謹慎性原則的探討和研究，主要集中在謹慎性原則發(fā)展的推動力量和謹慎性原則存在的支持證據(jù)兩方面。

　　1.謹慎性原則發(fā)展的推動力量。Sanders, Hatifield 和Moore于1938年發(fā)表的《論會計原則》（ASOAP）指出：謹慎性發(fā)展的主要力量來自：（1）人們的普遍想法：低估比高估帶來更少傷害；（2）會計估計中樂觀主義將導(dǎo)致更多差錯；（3）政治、經(jīng)濟與社會因素所導(dǎo)致的損失難以預(yù)見，對一些不利的可能事項套用一個更大的模式會合適一些。它認為，基于各種目的的合理儲備應(yīng)該堅持，但并不支持、也不鼓勵那種通過采用特定計量方法以實現(xiàn)某種賬面利潤，進而在對外報告中隱藏一部分利潤的實際做法。

　　2.謹慎性原則存在的支持證據(jù)。Watts（2003）通過對相關(guān)實證文獻的梳理，發(fā)現(xiàn)了一個很有趣的現(xiàn)象：資本市場監(jiān)管者、準則制定機構(gòu)和學(xué)術(shù)界在口頭上反對謹慎性，但實際會計處理變得越來越謹慎了。他從四個方面總結(jié)了謹慎性存在的理由。第一，契約主義。由于不同的會計計量會形成不同的績效結(jié)果，這會激勵管理當局應(yīng)用一些存有偏見和噪音的會計計量方式，從而對投資者的資產(chǎn)配置和管理當局的福利產(chǎn)生影響。而謹慎性原則能抵制這種機會主義行為。第二，股東訴訟。相比較而言，高估公司凈資產(chǎn)招致訴訟的可能性要比低估凈資產(chǎn)高得多。低估公司凈資產(chǎn)還能降低公司的預(yù)期訴訟成本。第三，稅收節(jié)約。損益的非對稱確認顯然有助于公司減少稅收支出及現(xiàn)值，因而能增加公司的價值。第四，監(jiān)管成本節(jié)約。近些年的相關(guān)實證研究采用各種測度指標，證明了上述四種解釋的重要性。

　　綜上所述，國外學(xué)者為我們呈現(xiàn)了謹慎性原則發(fā)展的歷史背景，著重指出了謹慎性存在的必要性和合理性：合理的風(fēng)險預(yù)期，悲觀主義比樂觀主義更受歡迎和稅收節(jié)約等。

　　（二）國內(nèi)文獻綜述方面

　　縱觀國內(nèi)相關(guān)的研究成果，對謹慎性原則的討論著力于解決以下兩個問題：謹慎性原則與其它原則之間沖突的解決和謹慎性原則在會計實務(wù)中的適度應(yīng)用。

　　1.謹慎性原則與其它原則的沖突及其解決辦法。財務(wù)信息具有很多種質(zhì)量特征，它們之間具有緊密的邏輯關(guān)系。其中，公允、有用是總括性的核心質(zhì)量特征，其它質(zhì)量特征構(gòu)成它的重要支撐，主要質(zhì)量特征及構(gòu)成要素之間的此消彼漲是不可避免的理論結(jié)果和現(xiàn)實結(jié)論（孫錚，2005）。侯樹強（2003）指出謹慎性原則和配比原則相沖突：如研究和開發(fā)費用。配比原則要求將其資本化，在受益各期進行分攤；而謹慎性原則將其費用化，沖減當期損益。這兩種方法各有道理，卻從另一個角度反映了會計準則存在不統(tǒng)一性。另外，由于對謹慎性原則的貫徹沒有一個統(tǒng)一的標準，而取決于會計人員的主觀判斷，可能導(dǎo)致可比性的缺乏（李榕芳，2000）。

　　對于如何協(xié)調(diào)并解決各個原則之間的沖突，我國學(xué)者進行了大量的探索。孟凡利指出：各個原則之間的權(quán)衡是利益驅(qū)動的結(jié)果，當追求資本維護時，謹慎原則將得到充分運用，其它原則與之相沖突時都讓位于謹慎原則，所以應(yīng)關(guān)注”實質(zhì)重于形式“和成本效益的比較，保證財務(wù)會計目標的實現(xiàn)。陳東海（1996）認為謹慎性原則運用提高了企業(yè)抗風(fēng)險的能力，增大了企業(yè)財務(wù)和會計處理的靈活性，加大了主觀判斷，與其它原則相矛盾，解決的方法是給定優(yōu)先順序，并對其產(chǎn)生的影響進行充分披露。陳煒（1995）通過問卷調(diào)查重點分析了謹慎性原則與會計信息質(zhì)量的關(guān)系。其結(jié)果耐人尋味，只有22.73％的人認為謹慎原則保證信息的準確性，而大部分人認為，謹慎原則會對會計信息的真實性產(chǎn)生影響，但可以容忍。由此看來，謹慎性原則應(yīng)服務(wù)于財務(wù)會計目標，以有利于提高會計信息的有用性為指導(dǎo)思想，并在會計報表附注中予以充分披露。

　　2.謹慎性原則在會計實務(wù)中的適度應(yīng)用。陳煒（1995）指出，提倡謹慎性時，一個適度應(yīng)用謹慎原則的會計信息的有用性是有充分保證的，它與會計信息質(zhì)量特征是協(xié)調(diào)一致的。另外，費倫蘇（2006）認為在遇有不確定性情形時，會計人員應(yīng)持有較為謹慎的態(tài)度，會計確認與計量應(yīng)建立在穩(wěn)妥合理的基礎(chǔ)之上。但何謂”適度“、”穩(wěn)妥合理“顯然是一個很難確定的問題。

　　為防范和化解風(fēng)險，企業(yè)保持適當?shù)闹斏魇峭耆�必要的。但在超出不確定性范圍的濫用謹慎性或在面臨不確定因素時的誤用謹慎性都將損害信息的有用性。范宏浩（2001）提到在應(yīng)用謹慎性原則時應(yīng)注意以下幾方面：（1）明確謹慎性原則應(yīng)用的目的，使會計人員和管理當局樹立正確的謹慎觀；（2）對其應(yīng)用進行嚴格、具體的規(guī)定，提高其可操作性；（3）對應(yīng)用謹慎性原則的相關(guān)信息應(yīng)予以恰當披露。為避免信息過多造成信息使用者困擾，可對一些不確定性因素盡量予以初步的量化，如分成基本確定、很可能發(fā)生、可能發(fā)生、未必可能發(fā)生等幾個類別，并分別在：a.相關(guān)的報表內(nèi)予以確認；b.表外附注或財務(wù)情況說明書中予以說明；c.不必作任何反映。（4）以適應(yīng)中國國情為基本標準，適度運用謹慎原則的同時，應(yīng)適當兼顧前瞻性與現(xiàn)實性。如在我國市場經(jīng)濟尚未健全規(guī)范的情況下，超前地引入”公價價值“追求與國際協(xié)調(diào)是不穩(wěn)妥的。盛碧荷（2004）認為應(yīng)在會計制度的設(shè)計上，對謹慎性原則的使用有所限制，如將現(xiàn)行的會計制度相關(guān)內(nèi)容”柔性化“改為”剛性化“以提高會計行為選擇的科學(xué)性。費倫蘇（2006）也認為對謹慎性原則的運用應(yīng)具有一定的靈活性。同時，對經(jīng)濟業(yè)務(wù)的處理應(yīng)配合企業(yè)經(jīng)營管理的需要，對可以預(yù)計的資產(chǎn)尤其是無形資產(chǎn)應(yīng)適當預(yù)計，對可以預(yù)計的利潤，也應(yīng)考慮予以適當披露，這樣才能讓會計信息使用者得到真正可靠的會計信息。”預(yù)計所有的預(yù)期損失，但不預(yù)計所有的預(yù)期收益“的做法并不是謹慎的處理方法，它是過度的謹慎。謹慎原則更多地是從謹慎程度的把握上來測度可靠性的，如果謹慎程度超過了財務(wù)信息公允、有用所必需的程度，這種謹慎不僅不利于提高財務(wù)信息的可靠性，相反還會損害財務(wù)信息的可靠性（湯云為、錢逢勝，2001）。

　　謹慎性原則的實務(wù)應(yīng)用表明，在風(fēng)險面前，悲觀主義比樂觀主義更受歡迎，合理的估計是必需，但要盡可能合乎客觀實際。它的恰當運用包括兩個方面：首先是定性判斷：發(fā)生、不發(fā)生；其次是定量估計，得出其發(fā)生的概率分布。

　　3.國內(nèi)法規(guī)。據(jù)調(diào)查，謹慎性的成文規(guī)定最早出現(xiàn)在1992年的企業(yè)會計基本準則中。它明確企業(yè)應(yīng)遵循謹慎原則，其運用突出表現(xiàn)在折舊、壞賬準備和存貨三項。在此之前，我國基本實行的是社會主義計劃經(jīng)濟，企業(yè)按指令辦事無風(fēng)險意識，謹慎原則沒有應(yīng)用的迫切需要（李玉萍、冀祥，2001）。但，謹慎性是客觀存在的，國有企業(yè)清產(chǎn)核資中的資產(chǎn)重估計價和可能損益計量就是謹慎性的一種表現(xiàn)。又如，在會計核算中，新產(chǎn)品的研發(fā)費用在多數(shù)情況下是一次性結(jié)轉(zhuǎn)到損益，而不是分期攤銷，也包含對試制成功與否的謹慎反應(yīng)，只是運用程度和范圍極其有限，且尚未在理論上得到承認（李榕芳，2000）。

　　改革開放后，企業(yè)直接面向市場和消費者，競爭加劇，面臨的風(fēng)險日益增加，謹慎性考慮成為必要。財政部1999年發(fā)布的《股份有限公司會計制度有關(guān)會計處理問題的補充規(guī)定》，要求股份有限公司計提”四項準備金“，即”壞賬準備“、”短期投資跌價準備“、”存貨跌價準備“、”長期投資減值準備“，加快了我國遵循謹慎原則的步伐，使股份有限公司提供的利潤水平更加穩(wěn)健。同時，中國證監(jiān)會要求上市公司從1998年起在年度財務(wù)報告的”主要財務(wù)數(shù)據(jù)“中，單獨披露”調(diào)整后的每股凈資產(chǎn)“，從而采用謹慎的投資策略。

　　國務(wù)院《企業(yè)財務(wù)會計報告條例》對企業(yè)會計核算的六大要素進行了重新界定，體現(xiàn)了謹慎性思想在會計實務(wù)中的應(yīng)用�！镀髽I(yè)會計制度》對謹慎性原則的要求是企業(yè)在進行會計核算時，”不得多計資產(chǎn)或收益，少計負債或費用，但不得計提秘密準備“。關(guān)于謹慎性的要求，最核心部分是資產(chǎn)價值確認方面的創(chuàng)新，并將四項資產(chǎn)減值準備擴大到八項，還規(guī)定債務(wù)重組和非貨幣資產(chǎn)交換等的會計處理不再使用公允價值，嚴格控制企業(yè)利用公允價值虛增利潤。

　　新企業(yè)會計基本準則第18條：企業(yè)對交易或者事項進行會計確認、計量和報告應(yīng)當保持應(yīng)有的謹慎，不應(yīng)高估資產(chǎn)或者收益、低估負債或者費用。謹慎性作為指導(dǎo)思想在基本準則中強調(diào)，貫穿會計確認、計量、記錄和報告的全過程，對提供真實、公允的財務(wù)信息，為經(jīng)營者和投資者等利益相關(guān)群體的決策有效性和正確性奠定了堅實的基礎(chǔ)。

　　三、謹慎性原則在新準則中的運用

　　謹慎性原則在新準則中居于指導(dǎo)思想的地位。本文將從會計確認、計量兩方面展開，主要探討：金融工具列報、公允價值運用和資產(chǎn)減值處理。

　�。ㄒ唬�會計確認方面

　　新會計準則中，會計確認的主要變化表現(xiàn)為對會計要素定義和確認條件的重新修訂和進一步完善，從而使金融資產(chǎn)不再游離于財務(wù)報表之外，而是單列項目反映。

　　根據(jù)IASC會計確認的基本理論，金融工具是可以而且應(yīng)該在會計報表中予以確認的。20世紀80年代以來，企業(yè)因操縱衍生金融工具而導(dǎo)致嚴重虧損的事例舉不勝舉，如1994年美國的加州橙縣事件、1995年日本的往友商社事件、1995年英國的巴林銀行事件等。馮淑萍（1999）指出：”巴林銀行的倒閉，給全世界敲響了警鐘�？陀^地說，會計因未能及時披露衍生金融交易所潛在的巨大風(fēng)險，負有一定的責任。“

　　正是出于防范不確定風(fēng)險的需要、規(guī)避重大的潛在損失，新會計準則從金融工具的定義入手，將金融工具納入表內(nèi)核算，并要求在會計報表附注中進行充分披露，是財務(wù)信息質(zhì)量相關(guān)性的客觀要求，也是謹慎性原則運用的必然結(jié)果。通過定期（資產(chǎn)負債表日，季末，月末，甚至每天營業(yè)中止時）反映金融工具的損益變動，進行全程監(jiān)控從而有效地杜絕因金融失敗引起的企業(yè)經(jīng)營惡化甚至破產(chǎn)，將收益（或損失）清楚地列入損益表（或是股東權(quán)益變動表）進行核算，通過”公允價值變動損益“下的明細科目反映，可以防止盲目樂觀，使企業(yè)保持積極健康的發(fā)展態(tài)勢。謹慎性原則的運用改變了金融工具長期游離于會計報表之外的尷尬局面，使金融風(fēng)險的控制有了依托，為企業(yè)利用金融工具進行套期保值或是投機獲利筑起了一道堅固的”防火墻“。

　�。ǘ�）會計計量方面

　　會計計量包括兩方面，即計量屬性和計量金額。在新會計準則中，計量屬性的變化主要表現(xiàn)為重新引入公允價值，且得到廣泛運用，而《資產(chǎn)減值準則》為如何進行資產(chǎn)計價提供了規(guī)范、務(wù)實的指導(dǎo)。

　　1.公允價值的引入。公允價值的廣泛運用無疑是新會計準則的最大亮點之一，從禁止到回歸，關(guān)于公允價值的爭論從未停止過。部分人認為公允價值的運用有利于利潤操縱，對公允價值能否”公允“表示懷疑。也有學(xué)者提出公允價值作為一項技術(shù)，既可以用來提高會計信息的質(zhì)量，也可以用來扭曲會計信息，而這取決于企業(yè)管理層的道德素質(zhì)和社會誠信水平，公允價值計量和利潤操縱之間并無必然的聯(lián)系（牛成喆、蘇正建，2006）。在會計環(huán)境復(fù)雜多變、行業(yè)和社會監(jiān)管普遍缺失、管理當局及會計人員專業(yè)素養(yǎng)和道德情操有待提高的情況下，公允價值被當作”利潤調(diào)節(jié)器“是小團體主義和個人主義發(fā)展的必然結(jié)果。隨著內(nèi)部控制制度、激勵約束機制和業(yè)績評價體系等的相繼建立并完善，世界性競爭要求企業(yè)和個人不斷修煉”專業(yè)、誠信“的美德，”品牌第一、顧客至上“成為企業(yè)基業(yè)常青的不二選擇，由此”道德風(fēng)險“和”逆向選擇“的機會成本逐漸增大，從而為公允價值的孕育發(fā)展提供了制度和文化保障。與國際會計的趨同，增加會計信息的國際可比性，充分披露金融風(fēng)險也使公允價值計量成為需要。

　　我國投資性房地產(chǎn)、生物資產(chǎn)、非貨幣性資產(chǎn)交換、債務(wù)重組、金融工具確認與計量等具體準則，均要求對要素確認和計量過程采用公允價值。在會計準則國際趨同的過程中，考慮到我國市場不夠成熟的具體情況，我國新會計準則對公允價值的使用較為謹慎。如：國際會計準則規(guī)定資產(chǎn)交換必須以公允價值計量，除非企業(yè)能證明該項交易不能以公允價值計量；我國新準則強調(diào)，如果要采用公允價值計量，必須證明該項交易能以公允價值計量，即要求只有在證據(jù)充分的條件下才可以使用公允價值計量（王淑霞，2006）。謹慎性的考慮還有很多，如在非貨幣性資產(chǎn)交換中，公允價值的運用需同時滿足：（1）交換具有商業(yè)實質(zhì)；（2）換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價值能夠可靠地計量。是否能夠可靠計量，成為公允價值運用的必要前提，也界定了它的使用范圍。至于何為”可靠“，怎樣去測度和評價，針對不同的交易有不同的判別標準。如在金融工具的計量中，公允價值的確定劃分為三個級次：活躍市場、相似市場和技術(shù)性估值。如果對會計處理方法選擇的自由度不加限制，將很可能使會計核算過程變得隨意，是對一致性和可比性的違背，會擴大企業(yè)利潤操縱和盈余管理的空間（宋獻忠2005），也將損害其謹慎性。

　　2.資產(chǎn)減值的處理。資產(chǎn)減值具體準則明確，企業(yè)應(yīng)當在資產(chǎn)負債表日判斷資產(chǎn)是否存在可能發(fā)生減值的跡象。因企業(yè)合并所形成的商譽和使用壽命不確定的無形資產(chǎn)，無論是否存在減值跡象，每年都應(yīng)當進行減值測試。該準則還規(guī)定，資產(chǎn)減值損失一經(jīng)認定，在以后會計期間不得轉(zhuǎn)回。此準則提出，一方面是為了適應(yīng)會計國際趨同的客觀需要，加強會計信息的可比性，相應(yīng)降低會計國際化的轉(zhuǎn)化成本，增強企業(yè)的國際競爭力；另一方面是出于謹慎性的考慮，防范窗飾利潤的盈余管理行為，增強會計信息的透明度，真正為決策有用服務(wù)。因謹慎性本身帶有的主觀傾向性決定了會計處理方法的可選擇性，減值跡象認定的無法客觀量化和標準化，減值計提的時間、數(shù)量也無法有效控制，為企業(yè)留下了利潤操縱的空間。但，減值損失計提后不允許轉(zhuǎn)回的規(guī)定使得企業(yè)不得不三思而后行，以往盛行的”虧損企業(yè)巨額計提、扭虧企業(yè)沖回計提、盈利企業(yè)加速計提（任海峙，2006）“的法則不再適用，從而在一定程度上較為真實地反映了企業(yè)的經(jīng)營實貌。正如《孫子兵法》提到的”主不可以怒而興師，將不可以慍而致戰(zhàn)“，草率的計提將付出代價（直接表現(xiàn)為利益的喪失），為實現(xiàn)利潤平滑化而導(dǎo)致強勢市場形象的被懷疑甚至被否認只能是得不償失。

　　通過有意識地選取新會計準則中的焦點問題進行論述，本文展現(xiàn)了謹慎性在會計處理上的顯著影響。如金融工具的表內(nèi)確認，是對預(yù)期風(fēng)險可能影響損益的謹慎考慮；資產(chǎn)減值的不予轉(zhuǎn)回，是謹慎性”剛性化“的體現(xiàn)，增強其可操作性；而公允價值的回歸，考慮了我國國情，限定了其運用的范圍，也是基于謹慎性的思想。

　　四、結(jié)論與展望

　　謹慎性的開端源于中世紀受托責任的解脫，直到20世紀30年代的金融危機過后才引起重視。今天，它作為財務(wù)會計信息質(zhì)量特征的重要組成部分被寫進準則，貫穿會計確認、計量、記錄、報告的全過程，其重要性不可小覷。本文通過對謹慎性發(fā)展相關(guān)文獻的梳理，明確了”謹慎性“的經(jīng)濟實質(zhì)，試圖展現(xiàn)給廣大研究人員一個謹慎性發(fā)展的清晰路徑，從而為進一步的研究工作提供參考。對新舊會計準則變化中謹慎性運用的主要方面進行探討，主要意義有兩點：其一，為謹慎性在當前會計環(huán)境中的正確應(yīng)用提供指導(dǎo)；其二，從謹慎的視角解讀公允價值，使公允價值的運用能更好地為”真實、公允“的會計目標服務(wù)。