「摘要」山西喬家大院因《大紅燈籠高高掛》而出名，因央視一套熱播《喬家大院》而火爆。喬家自喬貴發(fā)起逐步發(fā)達(dá)，生意越做越大，積聚的銀子越來越多。喬家與許多晉商一樣將大量的銀子埋了起來。喬家埋銀子給了我們四點(diǎn)啟示。喬家的理財(cái)思想可以概括成兩個字“穩(wěn)健”。投機(jī)和冒險只能是權(quán)益之計(jì)偶爾為之，而穩(wěn)健應(yīng)該成為經(jīng)商理財(cái)?shù)拈L久之計(jì)長期追求。
張藝謀的《大紅燈籠高高掛》許多人都看過，其作為攝影基地的山西喬家大院也因此而聞名。喬家大院座落在山西晉中祁縣的喬家堡村，占地8724.8平方米，建筑面積3870平方米，由6個院子19進(jìn)小院子組成，共計(jì)313間房屋，房屋四周是十幾米高的青磚院墻，墻上有女兒墻式垛口，院墻四角有挺拔的角樓；院落中央有一條巷道，一頭是大門，另一頭是祠堂；巷道兩側(cè)各有三個大門，共六個院子，每個院子又有兩三進(jìn)小院子。山西除了喬家大院之外，知名的還有王家大院、常家大院、曹家大院等。這些院落建筑大都是明清時期建造的，高大氣派、氣勢恢宏，某些方面堪比皇家園林，顯示了晉商歷史上的輝煌。
喬家大院的奠基人是清乾隆時期的喬貴發(fā)。喬貴發(fā)本是一個家徒四壁的孤兒，通過走西口、下包頭，從當(dāng)鋪店員做起，到開豆腐店起家。喬貴發(fā)待人接物好，又善經(jīng)營，生意日益興盛。從開始時的豆腐店，到燒餅店、雜貨店，再到銀器店，店鋪越開越多，買賣越做越大，財(cái)力越來越雄厚。經(jīng)幾代人勵精圖治，更是開設(shè)了茶莊、糧行、票號、錢莊等。先后開設(shè)了“復(fù)盛公”、“復(fù)盛西”、“復(fù)盛協(xié)”、“復(fù)盛錦”、“復(fù)盛興”、“復(fù)盛和”等店鋪，置屋一千多間，是包頭市面的頭號大買賣，并由此產(chǎn)生了“先有復(fù)盛公，后有包頭城”的民諺。
喬家到了喬貴發(fā)的孫子喬致庸時達(dá)到鼎盛，僅票號就在全國各地占有20多個“碼頭”，“大德恒”、“大德通”成為山西票號的龍頭，后來一直延伸到日本、朝鮮，時稱喬家票號“匯通天下”，積聚的流動資金總額達(dá)1000多萬兩白銀。
數(shù)目如此龐大的銀子存在哪兒呢？從喬貴發(fā)開始，喬家把賺來的銀子大都埋在了地窖里。喬貴發(fā)修的地窖又深又大。民國初年時，很多錢莊紛紛倒閉，只有喬家一直撐到上世紀(jì)40年代，這與喬家窯藏了大量銀子不無關(guān)系。據(jù)說，當(dāng)年日本鬼子入侵到山西時，在喬家大院的屋底下挖出了好幾十萬兩的銀子。其實(shí)，埋銀子不只是喬家一家所為，當(dāng)時的晉商大都如此，不僅埋銀子，還埋糧食。那么，我們該如何看待晉商埋銀子，從中又能得到什么啟示呢？
首先，喬家不只是投資經(jīng)商搞生產(chǎn)的生意人，同時也是個生活消費(fèi)的大家庭，因此，喬家不能只從經(jīng)商開店的角度思考問題，還必須從家庭生活的角度思考問題；喬家的理財(cái)問題，不只是個經(jīng)商理財(cái)問題，還是個家庭理財(cái)問題。從家庭生活方面來看，埋銀子體現(xiàn)了中國人傳統(tǒng)的勤儉持家、有錢不亂花的美德。這叫有時思無時；年年有儲存，荒年不荒人。當(dāng)然，喬家那個年代既沒有保險公司，也沒有社會保險體系，而生活在當(dāng)今社會的現(xiàn)代人沒有必要學(xué)喬家埋銀子了，只要買幾份保險生活上就基本無后顧之憂了。
其次，從投資經(jīng)商方面來看，其目標(biāo)毫無疑問是求生存、圖發(fā)展，但圖發(fā)展不等于盲目投資。從喬家經(jīng)商的實(shí)際情況看，確實(shí)是追求了發(fā)展的目標(biāo)，其經(jīng)營范圍不斷擴(kuò)大，店鋪數(shù)量不斷增加，財(cái)富白銀越聚越多�？梢钥闯觯瑔碳以谕顿Y經(jīng)商方面并沒有固步自封，而是在不斷開拓。因此，我們不能說喬家是保守的，但可以說是謹(jǐn)慎的和穩(wěn)健的。喬家作為投資方，要想拓展新經(jīng)營領(lǐng)域或開設(shè)新的店鋪，必須要做許多準(zhǔn)備，特別是需要一個能夠勝任的和值得信任的“掌柜”，光有銀子是不能賺到錢的。如果盲目投資，則只能是賠本賺吆喝。特別是對于當(dāng)前我國經(jīng)濟(jì)正在從短缺走向剩余，市場競爭狀況日趨加劇，投資風(fēng)險不斷加大，投資決策顯得更為重要，我們必須樹立風(fēng)險意識，重視投資項(xiàng)目的可行性研究，統(tǒng)籌規(guī)劃，科學(xué)決策。
再次，從理財(cái)方面來看，閑置資金或暫時閑置的資金應(yīng)該充分利用起來，資金只有處于生產(chǎn)經(jīng)營領(lǐng)域才能帶來增值，但在當(dāng)時金融業(yè)不夠發(fā)達(dá)的情況下，也許窯藏銀子是一個不錯的選擇。雖然窯藏銀子不可能帶來增值，但它應(yīng)該可以保值。閑置資金或暫時閑置的資金，要想使它增值，應(yīng)該是將它讓渡給需要它進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營的人，但這需要信用（包括銀行信用和商業(yè)信用），而商業(yè)信用顯然很不可靠，金融業(yè)又不夠發(fā)達(dá)，因此這種讓渡在當(dāng)時要么不敢進(jìn)行要么不能進(jìn)行。其結(jié)果，這時銀子只能閑置，作為貨幣只能執(zhí)行儲藏職能。具有儲藏職能是貴金屬貨幣區(qū)別于紙幣的重要特征。所以，從這方面看，喬家理財(cái)不是保守的，而是穩(wěn)健的。但是，喬家的做法，我們不能簡單模仿，因?yàn)槲覀兂钟械募垘挪痪哂袃Σ芈毮�，要學(xué)只能學(xué)喬家進(jìn)行保值性的投資，要埋只能埋真金白銀。真金白銀之所以能夠保值，主要是因?yàn)樗鼘儆谙∪毙再Y源。因此，我們還可以投資于也具有稀缺性特點(diǎn)的古玩、玉器、名人字畫，以及房地產(chǎn)等。
最后，從票號、錢莊的經(jīng)營理財(cái)方面來看（后來喬家有了票號、錢莊），窯藏銀子是增加準(zhǔn)備金，可以防范金融風(fēng)險。我們知道，銀行必須要有一定數(shù)量的存款準(zhǔn)備金，以應(yīng)付現(xiàn)金的提兌，如果將吸收的存款和自有的資金都放貸出去而準(zhǔn)備金不足，則容易造成兌現(xiàn)困難�，F(xiàn)代銀行由央行負(fù)責(zé)管理，統(tǒng)一規(guī)定有存款準(zhǔn)備金率。而過去的票號、錢莊主要是自主經(jīng)營管理，準(zhǔn)備金的多少完全由自己決定。喬家的票號、錢莊在朝代更替、兵荒馬亂的大背景下能夠支撐到上世紀(jì)40年代實(shí)屬不易，應(yīng)該說是得益于喬家穩(wěn)健的理財(cái)策略。目前，我們國家的銀行所存在的金融風(fēng)險可能主要不是擠兌問題，而是壞賬問題、不良資產(chǎn)問題，銀行需要加強(qiáng)對客戶進(jìn)行信用調(diào)查，嚴(yán)格信用標(biāo)準(zhǔn)和信用條件，相信會隨著商業(yè)化銀行改革的不斷深入而得到改善。
綜上所述，喬家的理財(cái)思想可以概括成兩個字“穩(wěn)健”。喬家不僅埋銀子，還購置了大量的具有保值性的房產(chǎn)和地產(chǎn)，除喬家堡的300多間房和包頭的一千多間房之外，在北京、天津、太原等地也置有一定數(shù)量的房產(chǎn)，喬家堡和包頭的地產(chǎn)共計(jì)有500余畝。喬家穩(wěn)健的理財(cái)思想應(yīng)該說是源于喬家大院的奠基人喬貴發(fā)。據(jù)說喬貴發(fā)找媳婦都講究穩(wěn)健和實(shí)際，不找能花錢的、靠人伺候的千金小姐，而找了一個會過日子的、拖帶孩子的小寡婦，連生兒子的事都省了，這是玩笑。喬貴發(fā)的穩(wěn)健，不僅表現(xiàn)在經(jīng)商理財(cái)上，而且還表現(xiàn)在他給媳婦所蓋的堅(jiān)固耐用、樸實(shí)無華的房子上，表現(xiàn)在他所立的六不準(zhǔn)（不準(zhǔn)納妾，不準(zhǔn)虐仆，不準(zhǔn)嫖妓，不準(zhǔn)吸毒，不準(zhǔn)賭博，不準(zhǔn)酗酒）家規(guī)上。投機(jī)和冒險只能是權(quán)益之計(jì)偶爾為之，而穩(wěn)健應(yīng)該成為經(jīng)商理財(cái)?shù)拈L久之計(jì)長期追求。
