郁慕湛：個稅遞延型保險有助養(yǎng)老金并軌

其實，個稅遞延型保險提出已經(jīng)多年，遲遲不能推行的最大原因恐怕是稅務(wù)部門擔(dān)心每年的稅收任務(wù)。目前國家決心讓出眼前稅入以提高整體福利，對于普通民眾來說是一項利好。

12月，上海版保險“國十條”開始實施了。其中最值得關(guān)注的是，明年在自貿(mào)區(qū)率先個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點。

所謂個稅遞延型保險，是指具有完全積累的個人賬戶式保險產(chǎn)品，團體和個人都可以成為投保人，個人繳費在限額內(nèi)延遲繳稅，改為在領(lǐng)取時征收個人所得稅。就是在職職工以個人名義為自己購買商業(yè)養(yǎng)老保險的費用，能允許被列支在個人所得稅的免征額中，然后遞延到領(lǐng)取養(yǎng)老保險收益的時候再繳納。

個稅遞延型保險在海外的典型計劃是美國著名的“401K計劃”， 按該計劃，企業(yè)為員工設(shè)立專門的401K賬戶，員工每月從其工資中拿出一定比例的資金存入養(yǎng)老金賬戶，而企業(yè)一般也為員工繳納一定比例的費用。員工自主選擇證券組合進行投資，收益計入個人賬戶。當(dāng)員工退休后從該賬戶領(lǐng)取養(yǎng)老金時，需要繳納相關(guān)的稅費。該計劃多年的實踐經(jīng)驗表明，它的延遲納稅功能，深受企業(yè)和員工歡迎。

根據(jù)測算，實行個稅遞延型保險，每人少收1元稅費，個人就可以建立20元的養(yǎng)老保險。

個稅遞延型保險好處十分明顯，一是鼓勵個人投保商業(yè)養(yǎng)老險，僅有社保對于“未富先老”的一代來說是根本不夠的，延遲納稅可以讓更多人建立個人養(yǎng)老計劃；二是可以抑制社會資金流動性過剩，將養(yǎng)老需求轉(zhuǎn)換為現(xiàn)實購買力，也就是現(xiàn)在的錢留在退休時消費，這對穩(wěn)定金融市場是一大利好；第三是個人可以實現(xiàn)合理避稅，推遲稅收的被收取時間，使得年輕時候的收入所得能進行更好、更長時間的積累。

實行個稅遞延型保險最重要也是最值得關(guān)注的好處是，可以一舉解決至今一直在爭論的養(yǎng)老金并軌措施。中國目前的養(yǎng)老金不是只有雙軌——事業(yè)和企業(yè)，比事業(yè)養(yǎng)老金待遇更高的還有公務(wù)員養(yǎng)老金，比城鎮(zhèn)企業(yè)待遇更低的還有廣大農(nóng)民養(yǎng)老問題。

理論上所有老人的生命價值是同等的，在一定意義上從國家主席到普通農(nóng)民的養(yǎng)老金也應(yīng)該是同等額的。但是正像在職員工的收入不可能是完全同等的，而是根據(jù)各人貢獻大小高低各異的一樣，養(yǎng)老金多少也不可能完全等額。

有了個稅遞延型保險及其他商業(yè)保險，就可以在全國基本的有限的養(yǎng)老金之外，體現(xiàn)出各人合理的不等的養(yǎng)老金收入。

其實，個稅遞延型保險提出已經(jīng)多年，遲遲不能推行的最大原因恐怕是稅務(wù)部門擔(dān)心每年的稅收任務(wù)。目前國家決心讓出眼前稅入以提高整體福利，對于普通民眾來說是一項利好。而在自貿(mào)區(qū)、在上海這些收入相對高一點的地區(qū)，率先試點個稅遞延型保險，能夠確保會有更多的保險客戶愿意投入這項試點改革。