一、知識經(jīng)濟對傳統(tǒng)會計平衡公式的挑戰(zhàn)

　　在經(jīng)歷了約300年的工業(yè)經(jīng)濟之后，80 年代以來世界經(jīng)濟又步入一種新的形態(tài)即知識經(jīng)濟時代。按照經(jīng)濟合作與發(fā)展組織（OECD）于1996年提出的定義：知識經(jīng)濟是建立在知識和信息的生產(chǎn)、分配與使用之上的經(jīng)濟。其主要特征是：科學和技術(shù)研究開發(fā)日益成為經(jīng)濟的重要基礎(chǔ)；信息和通訊技術(shù)在經(jīng)濟發(fā)展過程中處于中心地位；服務業(yè)在知識經(jīng)濟中扮演了主要角色；人力的素質(zhì)和技能成為知識經(jīng)濟實現(xiàn)的先決條件。知識經(jīng)濟時代的來臨，對作為會計學理論基礎(chǔ)之一的傳統(tǒng)會計平衡公式“資產(chǎn)＝負債＋業(yè)主（股東）權(quán)益”提出了嚴峻的挑戰(zhàn)。

　　首先，傳統(tǒng)會計平衡公式體現(xiàn)財務資產(chǎn)中心觀。財務資產(chǎn)包括貨幣資產(chǎn)、實物資產(chǎn)與衍生資產(chǎn)；其中衍生資產(chǎn)是指法律認可的，且已商品化的產(chǎn)權(quán)證書，如股票、債券等，70年代以來發(fā)展起來的衍生金融工具也屬衍生資產(chǎn)。無形資產(chǎn)雖有反映，但很不完全。據(jù)有關(guān)資料介紹，經(jīng)濟學中所涉及的無形資產(chǎn)多達29種，目前美國評值公司涉及的無形資產(chǎn)達23種，且日趨增多，我國實務中運用單項評估和整體評估的無形資產(chǎn)有12種，而納入傳統(tǒng)財務會計系統(tǒng)的只有6～7種。我國企業(yè)的無形資產(chǎn)觀念更加淡薄，多數(shù)企業(yè)甚至上市公司資產(chǎn)負債表的無形資產(chǎn)一欄均為空白。一般認為，無形資產(chǎn)是企業(yè)最大的資產(chǎn)，國際權(quán)威評估機構(gòu)估計企業(yè)的無形資產(chǎn)可以是有形資產(chǎn)的4～5倍，而這個觀點在傳統(tǒng)會計中并不能體現(xiàn)出來。作為現(xiàn)代企業(yè)最重要、最稀缺的人力資源，至今仍游離在會計的資產(chǎn)之外。這種會計平衡公式，在以財務資本密集為特征的工業(yè)經(jīng)濟時代是有效的，但應用于知識經(jīng)濟時代和知識型企業(yè)，顯然是不適宜的。因為，知識經(jīng)濟已把企業(yè)的戰(zhàn)略性資源轉(zhuǎn)移到知識、信息和創(chuàng)新能力上來，知識資源已成為經(jīng)濟發(fā)展的首位資源。據(jù)西方學者測算，本世紀初知識資源對經(jīng)濟增長的貢獻僅有5～20％， 如今已達60～80％，隨著信息高速公路開通，預計將達90％。知識經(jīng)濟的主體是知識型企業(yè)，對知識型企業(yè)來說，競爭成敗的關(guān)鍵因素已不再是財務資源而是知識資源，包括未編碼的知識資源即人力資源和已編碼的知識資源即無形資產(chǎn)，這方面最典型的例證就是微軟公司。微軟的事業(yè)中沒有多少傳統(tǒng)企業(yè)應具備的廠房、設(shè)備、原材料等，它的主要產(chǎn)品是軟盤及軟盤中所包含的知識。而正是這些知識給比爾。蓋茨帶來了連續(xù)三年位居世界富豪榜首的財富。據(jù)美國總統(tǒng)的一位科學顧問介紹，創(chuàng)立不到20年的微軟公司， 已擁有1.5萬名雇員，資產(chǎn)達1500億美元，產(chǎn)值超過美國三大汽車公司的產(chǎn)值總和。經(jīng)濟資源結(jié)構(gòu)的變化及戰(zhàn)略性資源的轉(zhuǎn)移，無疑對以財務資源為核心的傳統(tǒng)會計平衡公式帶來巨大挑戰(zhàn)。

　　其次，傳統(tǒng)會計平衡公式所貫徹的是“財務資本至上”的邏輯。在“資產(chǎn)＝負債＋業(yè)主（股東）權(quán)益”中，等式右邊所體現(xiàn)的只是企業(yè)財務資本所有者的權(quán)益，這個等式所暗含的理論前提是財務資本至上與資本雇傭勞動的假設(shè)，而這個理論假設(shè)正日益經(jīng)受知識經(jīng)濟及以此為背景的新的產(chǎn)權(quán)經(jīng)濟理論的挑戰(zhàn)。知識經(jīng)濟擴展了資本的范圍，改變了資本的結(jié)構(gòu)。在新的資本結(jié)構(gòu)中，財務資本的相對市值日趨下降，而知識資本的相對市值正趨于上升，知識資本作為新的核心資本正取代財務資本的地位。這一環(huán)境變化，日益改變著企業(yè)里財務資本所有者與人力資本所有者的相對關(guān)系及產(chǎn)權(quán)特征。正是在這樣的背景下，80年代以來中外經(jīng)濟學界開始系統(tǒng)反思傳統(tǒng)的所有權(quán)觀，并出現(xiàn)了許多新的企業(yè)產(chǎn)權(quán)歸屬理論，如從業(yè)員主權(quán)論、人力資本所有者擁有企業(yè)產(chǎn)權(quán)論、人力資本所有者與非人力資本所有者共同擁有企業(yè)產(chǎn)權(quán)論、利益相關(guān)者合作產(chǎn)權(quán)論等。其中利益相關(guān)者合作產(chǎn)權(quán)論的影響最大，美國已有29個州先后根據(jù)這個理論修改了公司法。該理論認為企業(yè)本質(zhì)上是利益相關(guān)者締結(jié)的一組合約，其中每個利益相關(guān)者（包括股東、債權(quán)人、雇員等）都向企業(yè)投入了專用性資本，都對企業(yè)剩余作出貢獻，也都有權(quán)參與剩余分配。這些新的產(chǎn)權(quán)歸屬理論，都把人力資本所有者提到了產(chǎn)權(quán)所有者的高度，并將債權(quán)人與股東同等地作為產(chǎn)權(quán)主體來看待。這是對傳統(tǒng)的資本雇傭勞動與業(yè)主產(chǎn)權(quán)論的否定，自然也會沖擊體現(xiàn)傳統(tǒng)產(chǎn)權(quán)理論的會計平衡公式。

　　二、知識資產(chǎn)及其確認與計量

　　知識經(jīng)濟是以知識為資本來發(fā)展的經(jīng)濟，知識經(jīng)濟時代的核心資源是知識資源。然而什么是知識資本或知識資源，學術(shù)界的認識則不盡一致。斯維比（K.E.Sveiby）（1997）將知識資本定義為企業(yè)的一種以相對無限的知識為基礎(chǔ)的無形資產(chǎn)，是企業(yè)的核心競爭能力。埃德文森（L.Edvinsson）和沙利文（P.sullivan）（1996 ）將企業(yè)的知識資本分為人力資源和結(jié)構(gòu)性資本兩部分，其中人力資源是指附著于個人的未編碼（tacit）的知識， 結(jié)構(gòu)性資本是指不依附于企業(yè)人力資源而存在的組織的其他所有能力，包括無形的信息技術(shù)、戰(zhàn)略計劃、企業(yè)文化等和有形的財務資產(chǎn)等。在結(jié)構(gòu)性資本中，知識資產(chǎn)是其中的重要組成部分，它是編碼的、有形的、或者是具有物質(zhì)形式的專門知識。在知識資產(chǎn)向市場價值轉(zhuǎn)化的過程中，企業(yè)的經(jīng)營性資產(chǎn)會起重要作用，這種經(jīng)營性資產(chǎn)包括分銷網(wǎng)絡(luò)、供應網(wǎng)絡(luò)、服務力量和組織的外部能力。知識資本的構(gòu)成可表示為：知識資本＝人力資源（未編碼的知識）＋結(jié)構(gòu)性資本（已編碼的知識資產(chǎn)和經(jīng)營性資產(chǎn)）。斯圖爾特（T.stewart ）在《知識資本：組織新的財富》（1997）一書中指出，企業(yè)知識資本的價值體現(xiàn)在人力資本、結(jié)構(gòu)性資本和顧客資本三者之中，人力資本是企業(yè)員工所具有的各種技能和知識，結(jié)構(gòu)性資本是企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)、制度規(guī)范、組織文化等，顧客資本則指市場營銷渠道、顧客忠誠、企業(yè)信譽等。人力資本、結(jié)構(gòu)性資本和顧客資本三者相互作用，共同推動企業(yè)知識資本的增值與實現(xiàn)。在我國，較常見的解釋是把無形資產(chǎn)等同于知識資本。可見，知識資本的含義還有待于進一步研究明確。

　　一般認為，知識有兩種存在形態(tài)，即未編碼的知識與已編碼的知識，前者附著于活的個人，并由個人擁有產(chǎn)權(quán)，一旦未編碼知識轉(zhuǎn)化為已編碼知識，原所有者則失去所有權(quán)，而轉(zhuǎn)化為別的組織或個人所有。按照這個解釋，我們可以把知識資本區(qū)分為廣義和狹義兩種理解，廣義的理解既包括未編碼的知識資本即人力資本，又包括已編碼的且有特定物質(zhì)表現(xiàn)形式的獨立形態(tài)的知識資本，狹義的理解僅指后者。企業(yè)可以擁有（狹義）知識資本的所有權(quán)，也可以將其用于非物質(zhì)貿(mào)易。知識一旦編碼化，就非常容易被模仿，因此企業(yè)為了保持競爭優(yōu)勢，有必要保護知識資本產(chǎn)權(quán)，獲得法律保護的知識資本稱為“知識產(chǎn)權(quán)”，而未獲得法律保護的專用知識和技術(shù)、商譽和名稱、制度和文化等，也不能排除在知識資本之外。因此，總體上說狹義的知識資本又可分為知識產(chǎn)權(quán)與專有知識兩類。

　　知識資本或知識資源可否確認為會計上的“資產(chǎn)”納入會計平衡公式？知識產(chǎn)權(quán)與專有知識的資本化已是確信無疑的了，問題是人力資源是否歸入會計資產(chǎn)，理論界仍有分歧。我們贊同將人力資源資本化為會計資產(chǎn)，理由是：（1）按照一般地解釋， 資產(chǎn)的本質(zhì)是未來經(jīng)濟利益，而人力資源正日益成為企業(yè)未來經(jīng)濟利益的主要源泉，微軟以及被譽為90年代中期明星企業(yè)的網(wǎng)景公司等許多知識型企業(yè)的成功經(jīng)驗，已充分證明了這一點。有人說人力資源對企業(yè)提供的

　　未來經(jīng)濟利益具有不確定性，那要看怎樣理解不確定性了。就人力資源在企業(yè)未來經(jīng)濟利益中所作的積極貢獻而言，是確定的；不確定的只是貢獻的份額，而這又是企業(yè)所有經(jīng)濟資源的共同特性。（2）資產(chǎn)是企業(yè)所擁有或控制的， 把擁有理解為所有，則企業(yè)不能擁有人力資源，因為人力資源的所有權(quán)天然只屬于活的個人。但企業(yè)能夠“控制”。人力資源資本化的前提實際上是其市場化，或說是勞動力的商品化。按照馬克思主義的經(jīng)濟學原理，人力資源的價值是在勞動中體現(xiàn)的，而一旦勞動者將自己勞動力的使用權(quán)讓渡給企業(yè)，則他的勞動便在資本家的指揮與監(jiān)督下進行，工人無權(quán)支配與出售。那種認為人力資源不能為企業(yè)合法持有或控制的看法，實質(zhì)上混淆了勞動者與勞動力、人力資源與人的關(guān)系。（3 ）人力資源具有可計量性的特征。

　　人力資源的計量，公認是推行人力資源會計的難點?，F(xiàn)有的人力資源會計分成本與價值兩個方面進行計量，其中人力資源成本的計量方法有歷史成本與重置成本法，人力資源的價值計量方法有未來工資貼現(xiàn)法、未來盈余貼現(xiàn)法、經(jīng)濟價值法等。我們認為，將這些方法應用于計量資本化的人力資產(chǎn)均有不盡合理之處：（1 ）如某人力資產(chǎn)的計價只考慮成本即人力投資，則計量的結(jié)果將不能體現(xiàn)人力資產(chǎn)的真實價值及其在知識經(jīng)濟中的地位，這與采用歷史成本計量知識產(chǎn)權(quán)的情況相似。（2）企業(yè)發(fā)生的教育、培訓等人力支出僅僅是形成人力資源的全部投資的一部分，有時甚至是很小的一部分，更多的人力投資是在企業(yè)以外的學校和家庭來完成的。這說明企業(yè)人力投資予以資本化的片面性。（3 ）未來服務期間內(nèi)的預計盈利作為計量人力資源的價值的依據(jù)也是不合理、不可行的。因為預計盈利是人力資產(chǎn)發(fā)揮作用后的產(chǎn)出效果，與人力資產(chǎn)本身的價值不是一回事。況且，企業(yè)預期盈利是未來各項資源綜合作用的結(jié)果，按照經(jīng)濟學中的“團隊生產(chǎn)”理論，從中單獨辨認出人力資源的貢獻份額是極其困難的。人力資源也像其他經(jīng)濟資源一樣，其資本化的前提是商品化和市場化。按照一般地理解，資產(chǎn)應當用它的公允價值來計量，對于人力資產(chǎn)來說，其公允價格也就是勞動力商品的市場價格即工資。由于工資分期支付的特點，因而選擇“未來工資貼現(xiàn)法”計量人力資產(chǎn)的價值較為合理。不過要說明的是，企業(yè)所發(fā)生的人力投資支出，會帶來人力資產(chǎn)質(zhì)量的提高即知識增進，這種支出的性質(zhì)與功能類似于固定資產(chǎn)使用中的改良支出，也應當資本化，追加到人力資產(chǎn)的價值中去。這樣理解，人力資產(chǎn)的價值就應包括服務期間預計總工資的現(xiàn)值和已發(fā)生的人力投資兩部分。

　　適應知識經(jīng)濟的要求，知識產(chǎn)權(quán)與專有知識資產(chǎn)的計量也應當逐步放棄歷史成本模式，而改為公允價值模式。

　　三、面向知識經(jīng)濟改革會計平衡公式

　　改革會計平衡公式應當體現(xiàn)兩個原則：一是全面反映知識經(jīng)濟時代企業(yè)所擁有或控制的經(jīng)濟資源及其結(jié)構(gòu)的新變化；二是恰當反映知識經(jīng)濟時代企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度的新特征，充分吸收現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)經(jīng)濟學的最新研究成果。據(jù)此，新的會計平衡公式擬考慮如下：

　　資產(chǎn)＝產(chǎn)權(quán)＋剩余

　　等式中，左邊資產(chǎn)反映企業(yè)所擁有或控制的各種經(jīng)濟資源，包括財務資產(chǎn)、人力資產(chǎn)和知識資產(chǎn)；右邊產(chǎn)權(quán)代表利益相關(guān)者的合作產(chǎn)權(quán)或共同的所有權(quán)，包括股東產(chǎn)權(quán)、債權(quán)人產(chǎn)權(quán)和人力資本所有者產(chǎn)權(quán)；剩余代表尚未明確主體的產(chǎn)權(quán)，包括資本剩余和盈利剩余。與這個新的會計平衡公式適應的會計權(quán)益理論為“利益相關(guān)者合作理論?！?/p>

　　「參考文獻」

　　1.周向群主編《知識經(jīng)濟概要》，蘇州大學出版社1998年版。

　　2.胡漢輝、沈群紅《西方知識資本理論及其運用》，《經(jīng)濟學動態(tài)》1998年第7期。

　　3.楊瑞龍、周業(yè)安《論利益相關(guān)者合作邏輯下的企業(yè)共同治理機制》，《中國工業(yè)經(jīng)濟》1998年第1期。